在第五届年度《福布斯》印度领导人奖颁奖典礼上，CNBC-TV18的Menaka Doshi接受采访时，履行机构执行副主席兼总经理Kodak Mahindra Bank和SBI主席Arundhati Bhattacharya讨论了他们对印度经济现状的看法。和银行业的未来。
两位银行业领导人在给定的情况下持相同的乐观看法，并表示从现在开始经济周期会变得更好。
???我们处于一个好的地方，而且情况会越来越好。阿伦达蒂·巴塔查亚说，鉴于我们目前所有宏观基本面都运转良好，而且潜力巨大，远远超过了全球其他任何国家。
关关于降低回购利率的话题，乌代·科塔克（Uday Kotak）表示，印度储备银行已经超出了预期，现在银行家，政府和企业游说们正在努力解决。
Uday Kotak PNB骗局说，很可能看到PSU银行合并，执行副主席兼总经理兼MD / Kotak Mahindra银行：Uday Kotak Davos 2018年表示，作为银行家感到尴尬：印度的故事越来越好；乌达·科塔（Uday Kotak）说，商品及服务税（GST）和恶魔的痛苦在我们身后当被问及银行业的未来时，他说银行需要适应和采用新技术，但是存在安全性和隐私性问题。
但是，Bhattacharya对分支银行的未来表示怀疑。它将在未来五到十年内存活。如果您问我25到30年，我不太确定，但是十年，是的，它一定会生存。她说
当被问到“为什么企业不谈论意识形态和社会政治问题”时，两位发言人都回避直接给出答案。但是，科塔克说：“我们也不谈论美好的事物。”下面是Uday Kotaks和Arundhati Bhattacharya接受CNBC-TV18的Menaka Doshi采访时的逐字记录。
问：银行家通常使用非常复杂的术语来避免直接回答问题。因此，简单地说，我问你们两个，我们现在处于经济周期的哪个位置，下一个会变得更好，还是会在变得更好之前变得更糟？
巴塔查里亚：我们处于一个好的地方，而且情况会越来越好。鉴于我们目前的所有宏观基本面都运转良好，而且我们拥有巨大的潜力，远超过我们目前在全球任何其他国家所能看到的潜力，因此，我们的政府非常专注于通过我们在不久以前学到的那种经验教训，我们处在一个好地方，而我们才刚刚处于好转的开始。
问：那么什么时候变得更好呢？
巴塔查里亚：它应该会变得更好-从这里开始意味着。因此，如果您问我何时很难确定确切的时间，但我会从银行方面说，我们已经开始看到情况变得更好。这是您期望更好的位置的问题。您是否要指定任何参数，这将表明它更好。
问：我可以列出一个参数，较低的不良资产（NPA），较高的盈利能力吗？
巴塔查里亚：当然，这应该在接下来的四个季度中实现。您正在谈论的两个问题，更好的需求和信贷增长，更多的项目，更少的NPA，所有这些都应该在未来四个季度实现。
问：不久前，当我们在CNBC-TV18与您交谈时，您说过“ acche din aanewale hain”。然后我们再次与您交谈，这是在选举之后，您说“ acche din aa gaye hain”，但事情没有按计划进行。我们再次问您，您说过：“ acche din dheere dheere aa rahe hain”。那么，什么时候会有那么多希望的“ acche din”土地出现在这里？四个季度？
柯达：首先，“ acche din”是为谁准备的？现在发生的事情是“救市钱已经来了，对储户而言，不一定完全对借款人而言。因此，取决于您是储蓄者还是借款者。话虽如此，我认为今天印度面临的挑战是，我们是一个坏世界中的好孩子。如果您查看我们的经常账户，如果您查看我们的财政赤字，如果您查看我们在每个参数上的保守货币政策，印度都是一个“傻瓜”男孩。问题是，这使我回到了大学时代，记得在大学的第一年，我必须参加大学舞会。因此，通常您会邀请大学里的一些女孩参加舞会。问题是所有好女孩都想和坏男孩一起去。因此，印度是一个好孩子，在一个糟糕的世界中发现它很麻烦。
问：我只是无语，我不知道该说些什么。那么，如果你不最终成为女孩，成为好男孩又有什么意义呢？
柯达：因此，印度是一个坏世界里的好孩子。因此，印度正面临着一个糟糕世界中正在发生的挑战，在这个世界上，每个人都在遵循宽松的货币和宽松的财政政策，而一些国家正在摆脱困境。印度紧随其后，但成为好孩子的好消息是，从长远来看，你会过得更好。
问：那么，在一个糟糕的世界里成为一个好男孩有什么意义呢？
柯达：随着时间的推移，它会起作用。
问：我们只是看到了降息的小巫婆。出乎意料，如果可以的话，是预期金额的两倍。您认为这会对经济以及银行业产生怎样或怎样的影响，因为实际上这在某种程度上也意味着您将无法因为储蓄率低而提高存款利率。但是您可能会看到或不得不看到贷款利率的下降，所有这些将如何发展？尽管债券或国债收益有所增加，盈利能力是否仍将承受压力？
柯达：首先，印度储备银行（RBI）表现出色。商业上的第一课是管理期望。让所有人都相信不会降息或最多降息25个基点。因此，您首先要管理期望，这是RBI出色地完成的，然后又超出了预期。因此，人们感到这是一个巨大的成功，他将鞋子重新归类为三类人。第一，银行家。我们的RBI已完成125个基点，现在您的银行家会更好地回应。因此，猴子被戴在我们的背上。那是第一点，他非常巧妙地展示了它。
第二点，政府必须减少少量储蓄。政府一直在推动印度储备银行降息。现在拉詹博士说我已经讲解了，轮到你了。因此，它又回到了银行，政府。
第三也是最重要的方面是印度的商业游说。在印度，商业游说会发出声音。储户只是走。他们没有发出声音，现在是由企业游说者采取行动并提供服务，以观察投资周期的开始，以便我们的银行家可以实际借贷给企业。
问：这个Achhe Din对储户的感觉如何？它不是。
柯达：我认为储户正在获得实际利率。如果说通货膨胀，消费者价格指数（CPI）为5％，然后再想想过去的印度，直到这位总督上任之前，如果我们今天采用WPI，印度过去通常用批发价格指数（WPI）来衡量通货膨胀。为-4％，像美国这样的储户将获得0％的利息。与此相反，印度储备银行（RBI）表示，我们将使实际利率高出通胀1.5-2％。因此，储户的处境肯定会更好，借款人承受的压力是，您将获得资金成本方面的实际利率，并通过生产力（而不是通过实际利率补贴）获得回报。
问：昨天发生的利率的整体变化伴随着印度储备银行发出的非常阴暗的信息，这就是他们对增长状况的担忧。我承认，其中很大一部分来自全球增长形势，但让我们不要忘记，国内增长看起来也不是很令人鼓舞。在这样的情况下，您可能会因为利率的变化或至少您的净息差（NIM）可能会影响获利能力，并且在一天结束时您将拥有需要更长的时间才能恢复，因为他谈到了该行业的产能过剩。您是否认为接下来的几个季度对您来说会更加艰难？
巴塔查里亚：接下来的几个季度将充满挑战，主要是因为如果您考虑信贷增长，信贷增长有两种方式。其中之一当然是营运资本融资，这是公司运营其正常业务所必需的。今天，由于WPI通胀为负，因此相同数量的资金使公司能够以更大的产能运转，因此几乎不存在对更多营运资金的需求。
其次是项目，这是信用簿增长的其他领域。可悲的是，现在发生的事情是在上届政府的最后两年里，绝对没有构思或提出任何新项目。结果，整个项目管道都是空的，现在我们必须再次构建该管道，这需要时间。
现在，由于这两个特性，贷方账簿增长缓慢，如果贷方账簿增长缓慢并且您正在降低利率，那么显然系统中存在挑战。同时，当然储蓄率也下降了，但是那本账本的重新定价要比您的借贷书慢得多，因为这是固定利率，并且只有在任期结束时才会重新出现。
问：您能说一下未来几个季度的盈利压力吗？
巴塔查里亚：在NIM上，中期的盈利压力将在10个基点左右。我们已经说过，预计NIM约为10-12个基点。但是，我们会从整体上弥补，因为会有一些可在库房方面预定的利润。
问：中长期挑战是技术。在这里，我希望你们俩都可以尝试并凝视水晶球。该国的银行将大量涌现，而印度储备银行（RBI）承诺可以立即使用许可证。您期望从现在起的五到十年后，银行业的前景如何？
柯达：我每天早晨醒来，想知道我是否有银行。
问：传统意义上的银行。
柯达：这是变革的水平，既是挑战也是机遇。我相信，非常根本的事情正在改变。我们在管理学校中教授了80:20的课程，即20％的客户将获得80％的利润。新世界说长尾巴80％的价值更高，因为20％的客户的超常利润将被商品化，如果您今天看一下模型，那就是用户，使用率，然后才考虑赚钱。
想想Facebook。怎么开始的。它由大学，学生开始，然后转移到孩子们，然后转移到想要监督孩子们正在做什么的父母，现在它已成为全球性的。但是，Facebook从未考虑过在早期阶段就赚钱，它只是在吸引更多用户，更多使用量，然后才获利。
我们大多数人使用WhatsApp。WhatsApp摧毁了许多行业或许多业务，包括短消息服务（SMS）。但是我仍然不知道WhatsApp的商业模式是什么，但是我们所有人都使用它。因此，我们对业务模型的看法从根本上改变了世界。在过去的10或15年中，亚马逊当然击败了Barnes＆Noble，但现在的市值已超过沃尔玛。因此，我们最好考虑一下并进行更改。
作为银行业的对策，我唯一要说的是，对于所有这些变化，新技术存在两个方面的问题，那就是安全性和隐私性。作为银行家，我们不能躲在背后，但是如果客户从被盗的帐户中发现钱，这将是一个非常严重的问题。因此，我坚信瞬息万变的数字世界，但请确保每位客户-当您移动时，就有钱就是您的银行帐户。
问：尽管有安全问题，请允许我给您一些数字，但预计移动银行将在7年内从占总份额的0.1％增长到10％。今天，我们在该国拥有略超过1.2亿个数字钱包和2100万张信用卡。我想问你这个问题。您会在5至10年后拥有银行吗？印度国家银行（SBI）会以今天的方式存在吗，而您面临的挑战则要艰巨得多，因为您非常重视分行业务。分行银行业务将在未来5到10年内生存吗？
巴塔查里亚：它将在未来五到十年内生存。如果您问我25至30年，我会不太确定，但是10年，是的，它一定可以生存。因为在印度，关于我们的一件好事是，我们是一个人口众多的国家，您仍然有很多人仍然相信自己的触觉和感觉，仍然乐于与人交谈，但是您即将遇到这种情况完全没有触摸和感觉并且对屏幕非常舒适的年轻人。但是由于仍有许多人相信实体存在，因此需要5至10年的实体存在，我们才有一种安全的存在。
我想说的另一件事是，我们很幸运，因为我们在印度，因为这是实际增长的国家之一。例如，Bandhan银行已经开始营业。我们为他们提供整个现金管理产品。我们给他们线。乌吉万在这里，我想为他提供他所做的一切服务。因此，他们将是我们可以与之合作的人。
举例来说，今天，当我在农村地区捐钱时，我最大的问题就是我没有办法拥有很高的接触模型。也许这些人可以为我提供高接触度的模型，并且我可以为他们提供资金。全世界很多人问我PM Jan Dhan Yojana有什么不同，以及我们较早前没有做的事情。为什么这次成功而不是更早。一个答案就是今天可以使用该技术。
柯达：如果您考虑金融服务，则分为三个部分：交易，风险管理，知识和建议。最大的一块-面对技术变化最大的方式是交易空间。金融服务中最艰难的部分是风险管理，以及整个知识和建议领域，包括资产管理，财富管理，投资银行业所有这些领域。因此，我确实相信交易部分将面临最大的挑战，银行将不得不适应和采用，只要我们做得足够快，即使在交易部分中也不会自满地思考，就需要博弈，但是风险管理以及知识和建议方面，这是在银行业面前一个长期的机会。
问：因此，您将拥有一家银行。技术正在做的另一件事是挑战领导力模型，我现在不问您个人问题。大多数印度CEO年龄在45至50岁之间。会议室里满是50-70岁及以上的人。我是观众中的年轻人之一，在我的办公室里，我感到非常老，因为平均年龄是24岁，他们似乎都出生在手里拿着智能手机。您如何处理？
柯达：我家里有两个男孩，他们经常提醒我，流行，你已经过时了。而且，只要我认真对待该建议和意见，并以开放的心态学习作为用户，我就不必成为最好的技术专家，以了解我可以使用并使其发挥作用，因此在某种程度上过于依赖技术驱动让您忘记了作为用户的您想要简单的事情。
问：您在政府公共部门环境中工作要困难得多。
巴塔查里亚：我认为这里的秘诀是对您看到的任何新事物保持兴奋。
问：您了解大多数吗？我很难理解其中的一些东西。
巴塔查里亚：我认为您并不是真正需要输入代码及其执行方式的方法，但是产品本身，如果使您兴奋，那么您可以找到合适的人来为您提供它，您所寻找的就是体验，什么是您想体验的是什么，它真正抓住了您的想象力。
问：说到领导力，我想谈谈您个人的领导风格。昨天来自银行业的某人对您说了这一点，我把这行写下来，因为我今天确实想使用它，说她是公司的一部分，但她仍然坚守公司。我很好奇，您还有一年吗？您将在明年10月退休，实际上又是一年。在印度最大的银行，但政府拥有的银行工作的这些年来，您认为最大的挑战是什么？
巴塔查里亚：好吧，那是一个艰难的过程，坦率地说，其中有很多问题，很难真正给您一个正确的答案，但是，我要说的是，我进来时的情况，尤其是在压力大的资产方面，到目前为止，肯定是这样我面临的最大挑战之一是，这些案例中的每一个案例都需要个人关注和解决方案，而不是我已经全部解决了，但我至少处理了六打，而且我认为这是非常巨大的鉴于所有利益相关者都怀有自己的利益这一事实，他们都倾向于朝着必须遵循某些规范的方向发展。
问：您是否曾有一段时间与政府抗争，扬言要离开？
巴塔查里亚：您真的希望我回答。
问：是的，我愿意。
巴塔查里亚：我会通过的。
问：Kotak先生，您正在整合大型合并。下一步是什么？这将开始为您带来一年的回报，我相信您已经在计划下一个重大计划。您是否正在寻找其他东西？
柯达：您知道当您在建立业务时就不会考虑目的地，好吧，这是我的下一站。将其视为一段旅程，当您踏上旅程探索新的世界和新视野时，整个旅程的发现过程将带您进入您从未想到的视野，对我来说，未来是关于谨慎，简单和谦卑。
问：在谈论业务和领导力时，我不会问您一个问题，您认为政府在改革周期中处于什么位置，他们的改革速度是否足够快，是否应该大爆炸？我只想问一个简单的问题，这让我非常担心。上一次，商业领袖反对政府，甚至不是政府，反对商业程序，是帕雷克先生。他几乎遭到政府各成员的大喊。最近，我们有拉胡尔·巴哈杰（Rahul Bajaj）说，企业害怕批评政府–我在解释他的话。这是我们工作的恐惧环境吗？我之所以这样问，是因为对于企业而言，站起来发言非常重要。你们是两位相对无所畏惧的商界领袖，所以我问你这个问题，今天批评政府是否太难了，为什么生意很难说话呢？
巴塔查里亚：我们开始看到改革周期正在加速，正在加速。另外，正如您所知，有一次会议，总理与来自商界，经济学家和其他人士的50人举行了会议。我就是其中的一员，我告诉大家人们非常公开地发言。我认为当天我们所说的很多内容，其中许多领域都在24小时内开始采取行动。
问：不只是这个政府。我很少见到这个国家的商业领袖会为非商业问题站出来。我的意思是即使在企业中，如果他们害怕这是一回事，例如，我从未见过企业领导者站出来反对牛肉禁令或马哈拉施特拉邦的煽动性通告。我并不是说您必须同意这方面的任何方面，我只是说我不认为商业领袖会采取意识形态立场。我不知道他们是否感到接任政府是报复性的，是否感到害怕或他们认为媒体不成熟，会歪曲他们的话，你能告诉我原因是什么吗？
柯达：我还相信，企业领导者不会对很多其他事情（负面或正面）发表评论。我只是坐下来看看发生的一些杰出事件，这不一定拖延时间，但我真的相信这一点。当我看印度的外交政策和今天的印度品牌与两年前相比时，它处于完全不同的水平。商业领袖可能对此也没有足够的话语。
在过去的12个月中，积极的一面也围绕着许多民间社会问题投入了很多精力。我同意存在牛肉禁令等问题，但从积极的方面来说，企业也不会说话。例如，整个女童计划及其获得的推动，斯瓦奇·巴拉特运动和引起国民想象力的问题。
问：Swachh Bharat我们看到很多公司和CEO出来做他们在推特上发布的程序。
柯达：对女孩子不够。让我们谈谈好东西，大胆一点，我也同意不太好东西。
